2026年以來，銀行停發(fā)信用卡的步伐持續(xù)推進。近日，多家銀行陸續(xù)發(fā)布公告，宣布停止發(fā)行多款信用卡產(chǎn)品，其中聯(lián)名信用卡成為本輪調(diào)整的核心對象。結合上市銀行年報披露的信用卡相關數(shù)據(jù)可見，多家銀行信用卡業(yè)務呈現(xiàn)收縮態(tài)勢，資產(chǎn)質量亦有所下滑。

素喜智研高級研究員蘇筱芮對記者表示，近年來，信用卡業(yè)務步入“精耕細作”盤整期，信用卡機構需要不斷發(fā)力產(chǎn)品創(chuàng)新及運營手段，及時調(diào)整產(chǎn)品與業(yè)務策略，在拉新與客戶留存層面持續(xù)精進。

聯(lián)名卡成調(diào)整核心

近日，農(nóng)業(yè)銀行、民生銀行、交通銀行、廣發(fā)銀行等多家銀行紛紛發(fā)布公告，停止發(fā)行多款信用卡產(chǎn)品。此次調(diào)整范圍廣泛，覆蓋國有大行、股份制銀行及地方銀行。

4月2日，民生銀行信用卡中心公告稱，民生多點聯(lián)名信用卡等11款信用卡產(chǎn)品停止發(fā)行，相關產(chǎn)品權益活動已同步到期；自2026年5月18日起，持有上述停發(fā)卡種的客戶補卡、換卡或到期續(xù)卡時，將更換為相同品牌、同級別的民生標準信用卡。

3月31日，農(nóng)業(yè)銀行信用卡中心公告稱，自2026年5月15日起停發(fā)銀聯(lián)及萬事達品牌的大學生青春卡。而在此之前，該行已陸續(xù)停發(fā)多款信用卡產(chǎn)品：4月16日起停發(fā)天柱山信用卡，存量卡片仍可正常使用；2月11日起已停發(fā)Visa全球支付卡（奧運版）、金穗悠游世界信用卡；2月3日起已停發(fā)餓了么聯(lián)名卡等13款產(chǎn)品。

交通銀行也多次發(fā)布公告停發(fā)多款信用卡產(chǎn)品：于2026年1月30日（含）起停止發(fā)行交通銀行銀聯(lián)高達主題信用卡獨角獸版、變身版、元祖版、夏亞版及拂曉版5款卡面及其校園版卡產(chǎn)品，現(xiàn)有發(fā)行的三款高達主題信用卡卡面自由版、命運版及能天使版不受影響；同時將于2026年6月30日（含）起停止發(fā)行交通銀行日照魏牌汽車主題信用卡。

此外，廣發(fā)銀行、武漢農(nóng)商銀行、浙江農(nóng)商聯(lián)合銀行也相繼宣布停發(fā)多款信用卡產(chǎn)品。

蘇筱芮表示，信用卡業(yè)務長期存在前期發(fā)卡熱度較高、后期運營效益不佳的問題。新卡在推廣一段時間后，往往出現(xiàn)權益縮減、交易頻次下降等情況，甚至引發(fā)銷卡潮，信用卡機構也會基于成本等因素考慮，停發(fā)這類卡片。其中，聯(lián)名卡成為停發(fā)的主要類型，主要原因在于這類卡片通常與特定IP、專項活動掛鉤，一旦IP熱度消退或活動結束，卡片吸引力便會隨之下降。

業(yè)務整體收縮精耕存量

本輪密集停發(fā)背后，是信用卡業(yè)務整體收縮的大趨勢，而優(yōu)化布局、深耕存量已成為行業(yè)共識。中國人民銀行發(fā)布的《2025年支付體系運行總體情況》顯示，截至2025年末，全國信用卡和借貸合一卡數(shù)量為6.96億張。記者對比《2024年支付體系運行總體情況》發(fā)現(xiàn)，較2024年末，該數(shù)量減少3100萬張。

2025年上市銀行年報數(shù)據(jù)進一步印證了這一趨勢：多家銀行信用卡發(fā)卡量下滑，貸款余額承壓明顯，部分中小銀行降幅尤為顯著。與此同時，信用卡資產(chǎn)質量下滑成為共性問題。

上海冠苕信息咨詢中心創(chuàng)始人周毅欽對記者表示，當前，信用卡不良率攀升，資產(chǎn)質量下滑，銀行被迫清退低效產(chǎn)品。進一步推動信用卡業(yè)務從“規(guī)模擴張”轉向存量精耕。未來信用卡核心競爭力將轉向客戶分層運營，對于高價值客群進行深耕，以數(shù)據(jù)精準畫像實現(xiàn)差異化授信，提升用戶活躍度與資產(chǎn)質量，以手機銀行生態(tài)整合降低成本、強化服務黏性。

展望后續(xù)，蘇筱芮認為，在大量聯(lián)名信用卡停發(fā)后，多家銀行機構已升級“優(yōu)選客群”策略，在嚴控高風險客戶準入的同時深耕優(yōu)質客群，授信額度管理也逐步向動態(tài)調(diào)整、差異化配置轉變。未來信用卡業(yè)務需回歸消費本源、深耕消費場景，在存量市場實現(xiàn)精益發(fā)展，從追求發(fā)卡數(shù)量轉向注重發(fā)展質量，以價值貢獻為核心重塑業(yè)務邏輯。同時，零售業(yè)務融合趨勢日益明顯，銀行通過整合儲蓄、理財、貸款、信用卡等業(yè)務，能夠提升高端客群綜合服務能力與客戶留存效率，進而增強信用卡業(yè)務盈利貢獻。

上海金融與法律研究院研究員楊海平對記者表示，未來培育信用卡業(yè)務核心競爭力，關鍵在于以下幾方面：結合銀行零售業(yè)務發(fā)展戰(zhàn)略，制定審慎穩(wěn)健的信用卡業(yè)務策略；進一步推進信用卡數(shù)字化運營、數(shù)字化管理；圍繞政府激活消費的重點領域，推進場景金融創(chuàng)新；探索利用數(shù)字化智能風控，適度推進客戶下沉；利用客戶畫像精準匹配特色化權益，提升客戶體驗。（記者 彭妍）